Comment investir en ESG en 2023 ?

Qu’est-ce que l’investissement ESG ?

L’acronyme ESG signifie Environnement, Social et Gouvernance. L’investissement ESG est une approche d’investissement qui vise à prendre en compte l’impact d’une entreprise sur l’environnement, la société et les pratiques de gouvernance de l’entreprise.

En plus des critères classiques tels que les états financiers, les indicateurs financiers, les perspectives de croissance, etc.. les investisseurs vont prendre en compte 3 autres facteurs : l’environnement, le social, et la gouvernance. L’objectif est souvent de donner du sens à leurs investissements, dans une société où les enjeux sociaux et environnementaux sont de plus en plus présents.

Les facteurs ESG font référence aux trois catégories que les investisseurs et les analystes prennent en compte lorsqu’ils évaluent la durabilité et l’impact éthique d’une entreprise, à savoir :

• Environnement 🌱
• Social 👫
• Gouvernance 👑

Les facteurs environnementaux concernent l’impact d’une entreprise sur l’environnement naturel, comme ses émissions de gaz à effet de serre, la gestion des déchets et de l’eau, la réduction de la consommation énergétique, ou encore l’utilisation d’énergies renouvelables.

Les facteurs sociaux concernent l’impact d’une entreprise sur la société, comme ses pratiques en matière de travail, le respect du droit des salariés, la gestion de sa chaîne d’approvisionnement, la prévention des accidents de travail, et son implication dans les communautés locales.

Les facteurs de gouvernance se rapportent à la direction d’une entreprise, à la rémunération des cadres, à la transparence dans cette rémunération, à la lutte contre la corruption ainsi qu’à d’autres pratiques de gouvernance d’entreprise.

L’analyse ESG peut aider les investisseurs à identifier les entreprises qui sont leaders dans leur secteur en termes de durabilité et de responsabilité sociale. Dans l’ensemble, l’investissement ESG permet aux investisseurs de prendre des décisions d’investissement qui visent non seulement à générer des rendements financiers élevés, mais aussi à soutenir des contributions positives à l’environnement et à la société.

Quelle est l’origine des critères ESG ?

Allez, un peu d’histoire ne fera pas de mal. Mais ça sera rapide, promis. 😃

Selon le magazine américain Forbes, le concept d’actions ESG remonte à 2006, lorsque le rapport des Principes pour l’investissement responsable (PRI) des Nations unies a formellement défini les critères ESG pour la première fois dans l’histoire.

À l’époque, 63 sociétés d’investissement gérant 6 500 milliards de dollars d’actifs avaient intégré les principes ESG dans leur planification. Au début des années 2020, plus de 2 400 sociétés d’investissement ESG géraient plus de 80 000 milliards de dollars d’actifs. On voit donc une explosion à la hausse du nombre d’entreprises et d’investisseurs qui prennent en compte ces critères dans leurs investissements.

Pourquoi investir dans l’ESG en bourse ?

L’investissement ESG présente plusieurs avantages qui en font une approche d’investissement attrayante pour de nombreux investisseurs.

Tout d’abord, l’investissement ESG est devenu de plus en plus populaire ces dernières années, de nombreux investisseurs reconnaissant le potentiel de rendements financiers élevés ainsi que la possibilité d’avoir un impact positif sur d’importantes questions sociétales et environnementales. Cela signifie qu’il existe un marché croissant pour les investissements ESG, ce qui peut entraîner une augmentation de la demande et des rendements potentiellement plus élevés.

Deuxièmement, les facteurs ESG peuvent fournir des indications précieuses sur les perspectives à long terme d’une entreprise. En évaluant l’impact environnemental, la responsabilité sociale et les pratiques de gouvernance d’une entreprise, les investisseurs peuvent mieux comprendre la qualité de sa gestion, sa solidité financière et son niveau de risque global. Ces informations peuvent aider les investisseurs à prendre des décisions d’investissement plus éclairées.

Pour trouver des valeurs ESG, il ne suffit pas d’éviter les valeurs controversées, telles que les fabricants de tabac et d’armes, mais aussi d’identifier les entreprises qui sont leaders dans leur secteur en termes de durabilité et de pratiques commerciales responsables. Les investisseurs peuvent ainsi disposer d’un portefeuille diversifié et bien équilibré qui correspond à leurs valeurs, tout en générant de solides rendements financiers.

Enfin, les facteurs ESG deviennent de plus en plus importants pour les investisseurs et les entreprises, et ce pour plusieurs raisons.

Pour les investisseurs, les facteurs ESG peuvent fournir des informations précieuses sur la durabilité et les performances éthiques d’une entreprise, ce qui peut avoir un impact sur ses performances financières et son profil de risque. En effet, une entreprise respectant les critères ESG diminue les risques de sanctions liées à tout problème qu’elle peut rencontrer au cours de sa vie. L’analyse ESG peut également aider les investisseurs à aligner leurs investissements sur leurs valeurs et à soutenir les entreprises qui apportent une contribution positive à l’environnement et à la société.

Pour les entreprises, prêter attention aux facteurs ESG peut les aider à attirer des investisseurs et des clients qui accordent de l’importance à la durabilité et à la responsabilité sociale, ce qui peut conduire à une augmentation de la rentabilité et à un succès à long terme.

Comment investir en ESG en 2023 ?

Il y a essentiellement deux façons d’investir en utilisant des critères ESG : en effectuant vos propres recherches pour sélectionner des actions d’entreprises ESG, ou en laissant le choix à un professionnel du secteur financier (fonds ou ETF).

Il n’y a pas de bonne ou de mauvaise option : cela dépendra de la mesure dans laquelle vous voulez que les entreprises correspondent à vos valeurs ESG et du temps que vous avez pour effectuer vos propres recherches.

• Les actions ESG

Il existe de très nombreuses actions cotées en bourse qui respectent les critères ESG. Cependant, certaines s’estiment ESG alors qu’en réalité elles ne le sont pas. Il est important de faire des recherches approfondies sur les entreprises dans lesquelles vous envisagez d’investir. Vous pouvez consulter les rapports ESG des entreprises, les notations des agences de notation ESG et les analyses des analystes financiers.

Pour vous aider, nous avons établi un classement des 10 meilleures actions ESG en bourse selon la notation de MSCI ESG Ratings.

• Les ETF ESG

Si vous préférez ne pas choisir des actions individuelles, il est possible d’investir dans un ETF ESG. Ce sont des fonds indiciels cotés en bourse (également appelés trackers) qui sont conçus pour investir dans des entreprises qui ont des pratiques environnementales, sociales et de gouvernance responsables. Les ETF ESG sont une bon moyen pour les investisseurs d’investir sur un paniers d’actions ESG en diversifiant leur portefeuille.

Découvrez sans plus attendre notre classement des 10 meilleures ETF ESG en bourse.

• Les fonds ESG

Pour ceux qui veulent diversifier leur portefeuille dans les actions ESG, il existe une dernière alternative : les fonds ESG. Ces fonds qui peuvent prendre la forme d’OPCVM sont gérés de manière active par un gérant de fonds et son équipe qui vont sélectionner eux-même les actions ESG dans lesquels investir.

Contrairement aux idées reçues comme quoi les fonds ESG sont moins performants que les autres fonds, un rapport de Morgan Stanley de 2019 démontre que les fonds ESG étaient en ligne avec les fonds traditionnels en termes de rendement.

De plus, ces fonds offrent en réalité une protection supplémentaire contre les risques à la baisse, comme en témoigne leur performance au cours du premier trimestre de 2020 : Parmi les 26 fonds ESG évalués par Morningstar après la vente massive de mars 2020, 24 ont surperformé des fonds traditionnels similaires.

Comment savoir si une action respecte les critères ESG ?

Il existe de nombreux cabinets d’études ESG indépendants qui notent les entreprises sur la base d’un large éventail d’indicateurs mesurant leur adhésion aux principes de l’investissement ESG. Les entreprises qui obtiennent de bonnes notes entrent dans la grande catégorie des entreprises ESG, leurs actions sont appelées « actions ESG ».

Pour déterminer si une valeur est considérée comme « ESG », il est possible de s’appuyer sur les notations ESG de MSCI qui mesurent la durabilité et la performance éthique des entreprises. Ces notations sont fournies par MSCI, l’un des principaux fournisseurs d’indices boursiers au monde et d’analyses fondés sur la recherche.

Les notes vont de AAA à CCC et évaluent l’exposition d’une entreprise aux risques ESG et sa capacité à gérer ces risques. Les notations ESG de MSCI sont largement utilisées par les investisseurs pour évaluer et comparer les performances des entreprises en matière de développement durable et d’éthique et pour intégrer les considérations ESG dans leurs décisions d’investissement.

Les avantages de l’investissement ESG

L’investissement ESG présente de nombreux avantages pour les investisseurs qui souhaitent faire des investissements responsables.

Tout d’abord, investir en ESG contribue indirectement à la préservation de la planète, car les entreprises qui adoptent l’ESG font davantage attention à leur impact environnemental. Par exemple, elles s’engagent à devenir neutres en carbone en achetant de l’énergie renouvelable et en compensant les émissions de carbone.

De plus, l’ESG permet de mieux gérer les risques liés aux questions environnementales, sociales et de gouvernance, qui sont de plus en plus pris en compte dans l’évaluation des entreprises. Les entreprises qui priorisent l’ESG sont également plus résilientes en cas de crise, et pour les investisseurs, c’est un gage de durabilité.

L’investissement ESG est également bon pour les affaires, car les entreprises qui respectent ces critères sont plus attractives pour les investisseurs. C’est une étude de la Stern School of Business de l’Université de New York qui le confirme : les entreprises qui font des rapports ESG possèdent une meilleure valorisation année après année.

En effet, cela paraît logique car ces entreprises sont plus susceptibles d’attirer et de retenir les talents. De plus, il est plus facile de se projeter sur le long terme avec une entreprise qui respecte les critères ESG qu’une entreprise qui ne les respecte pas, et qui sera par conséquent, soumise aux risques de réglementations, de procès, etc.

La nouvelle génération d’investisseurs se soucie profondément de l’intérêt général et considèrent les risques liés au changement climatique et aux inégalités comme des enjeux majeurs, ce qui rend plus coûteux le fait de ne pas y faire face.

Bien que les notations ESG continuent d’évoluer, elles révèlent ce que font des milliers d’entreprises pour atténuer les risques. Le secteur public commence également à normaliser les exigences en matière de rapports ESG pour répondre à des exigences spécifiques en matière de durabilité.

En bref, l’investissement ESG est un moyen de promouvoir un développement économique durable et d’avoir un impact positif sur la société et la planète tout en générant des rendements financiers attractifs à long terme.

⚠️ Avertissement : Les informations présentées sont données à titre informatif et ne doivent être en aucun cas considérées comme un quelconque conseil en investissement, ou une recommandation d’achat ou de vente. Les informations contenues peuvent devenir obsolètes avec le temps.
L'investissement dans des produits financiers (actions, ETF, OPCVM, etc..) est risqué par nature et doit s'envisager à long terme. Il est impératif que vous fassiez vos propres recherches avant toute décision d'investissement, ou rapprochez-vous d'un professionnel du secteur financier pour avoir un avis éclairé sur l’adéquation de ces investissements à votre situation personnelle.